Ֆինանսական հարաբերակցության վերլուծությունը գնահատում է արժեքավոր գործարար հասկացությունները

Հզոր ֆինանսական վերլուծության գործիք ձեր բիզնեսի համար

Ֆինանսական փոխհարաբերությունները օգտակար գործիքներ են, որոնք օգնում են ընկերություններին եւ ներդրողներին վերլուծել եւ համեմատել ֆինանսական տեղեկատվության տարբեր մասերի միջեւ անհատական ​​ընկերության պատմության, արդյունաբերության կամ ամբողջ բիզնեսի ոլորտի միջեւ հարաբերությունները: Ընկերության եկամուտների մասին հաշվետվության , հաշվեկշռի եւ դրամական հոսքերի մասին հաշվետվության վերցված տվյալները թույլ են տալիս վերլուծաբաններին հաշվարկել տարբեր տեսակի բիզնեսի հետախուզության եւ տեղեկատվության համար ֆինանսական գործակիցների մի քանի տեսակներ:

Բիզնեսի պատկերացում գործիք

Ֆինանսական փոխարժեքի վերլուծությունը կարող է իմաստալից տեղեկատվություն տրամադրել ընկերության գործունեության վերաբերյալ `ընկերության ղեկավարության, ինչպես նաեւ արտաքին ներդրողների համար: Հաշվարկները համեմատաբար հեշտ են. հասկանալու եւ մեկնաբանելու, ինչի մասին ասում են ընկերության ֆինանսական կարգավիճակի մասին, ավելի քիչ աշխատանք է կատարում: Գործակիցները ծառայում են որպես իրացվելիության , շահութաբերության , պարտքի եւ ակտիվների կառավարման համար վերլուծության համեմատական ​​գործիք `ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության բոլոր օգտակար ոլորտները:

Ընկերությունները սովորաբար սկսում են արդյունաբերական հարաբերությունները եւ իրենց սեփական պատմական ֆինանսական հաշվետվություններից ստացվող տվյալները, հարաբերակցության համեմատության համար հիմք ստեղծելու համար: Վերլուծաբանները համեմատում են տվյալ ընկերության համար նախատեսված հարաբերությունները նույն արդյունաբերությունում այլ ֆիրմաների հարաբերություններին եւ ընկերության նախորդ եռամսյակների կամ պատմական տվյալների տարիներին:

Ֆինանսական կոորդինացման ճշգրիտ վերլուծության եւ համեմատության կատարումը օգնում է ընկերություններին հասկանալ իրենց ֆինանսական դիրքորոշումը, որպեսզի նրանք կարողանան ֆինանսական ճշգրտումներ կատարել իրենց ֆինանսական գործունեության արդյունավետության բարձրացման համար:

Որ ցուցանիշները առավել հաճախ օգտագործվում են:

Ընտրելով, թե որ գործակիցները աշխատեն, ընկերությունները հաճախ օգտագործում են մի քանի ստանդարտ հարաբերություններ: Դրանք ներառում են պարտքի ակտիվի հարաբերակցությունը (ընդհանուր պարտավորություններ / ընդհանուր ակտիվներ), ընթացիկ կապիտալի հարաբերակցությունը (ընթացիկ ակտիվները / ընթացիկ պարտավորությունները), արագ հարաբերակցությունը կամ թթվային թեստը (ընթացիկ ակտիվները `գույքագրումը / պարտավորությունները), գույքագրման շրջանառությունը ապրանքներ / միջին գույք) եւ հանրային ընկերությունների համար, գների / հասույթների հարաբերակցությունը (բաժնետոմսի գինը / մեկ բաժնետոմսի շահույթ), ի թիվս այլոց:

Մեկ հարաբերակցության հաշվարկը ինքնին շատ տեղեկություններ չի տրամադրում: Օրինակ, եթե ֆիրմայի պարտքը-ակտիվի հարաբերակցությունը մեկ ժամանակաշրջանի համար (ասենք մեկ տարի), 50 տոկոս է, դա չի նշանակում օգտակար պատմություն, եթե կառավարությունը համեմատում է այն նախորդ ժամանակաշրջանների հետ, հատկապես եթե պարտքի դիմաց հարաբերակցությունը պատմականորեն ընդամենը 25 տոկոս էր: Այս սցենարում, պարտքի եւ ակտիվի հարաբերակցությունը ցույց է տալիս, որ ընկերության ակտիվների 50 տոկոսը ֆինանսավորվում է պարտքի հաշվին: Վերլուծաբանը չգիտեր, թե արդյոք դա լավ է կամ վատը, եթե նա համեմատի այն նախորդ ընկերության պատմության նույն ցուցանիշին կամ ընկերության մրցակիցներին:

Ներքին ընկերությունների տենդերի վերլուծություն

Ստեղծված ընկերությունները, սովորաբար, ունեն մի քանի տարիների հաշվեկշռային եւ եկամտաբերության հաշվետվության տվյալներ `հարաբերակցության վերլուծության հետ աշխատելու համար: Ֆինանսական փոխարժեքները հաշվարկվում են մի քանի ժամանակահատվածներում, անկախ եռամսյակային եւ տարեկան հաշվետվություններից, օգնում են հետեւել ընկերության գործառնական գործունեության մեջ օգտակար միտումների:

Արտաքին ոլորտի վերլուծություն

Ճիշտ նույնքան կարեւոր է, որքան ներքին ճգնաժամի վերլուծությունը արդյունաբերական վերլուծություն է: Օգտակար է հասկանալ ֆիրմայի արդյունաբերության միջին կատարողականը ժամանակի ընթացքում, համեմատած առանձին ընկերության հետ: Օրինակ, եթե արդյունաբերական միջին ցուցանիշները զգալիորեն տարբերվում են ընկերության արդյունքներից, հատկապես, եթե նրանք ավելի լավ են, ապա ընկերության ղեկավարությունը կարող է օգտվել նրանից, թե ինչու եւ, հնարավոր է, ֆինանսական արդյունքների բարելավման համար ձեռնարկել:

Մրցակիցների դեմ չափավորություն

Ընկերությունները հաճախ համեմատում են իրենց ընկերության դիրքերը մրցակցող ընկերությունների հետ: Համատեղ մրցակիցներից եւ համանման ընկերություններից միեւնույն ոլորտի հավաքագրված տվյալների հավաքումից հետո, վերլուծելով ընկերության մրցակցին, մրցակիցների նկատմամբ կարող է լույս սփռել ցանկացած մրցակցային առավելությունների, ուժեղ կողմերի կամ թույլ կողմերի վրա, որոնցով ընկերությունը կարող է ունենալ եւ ընդլայնել իր ռազմավարական պլանավորումը: